打開文件，林風(fēng)不禁贊嘆了一聲。
孫琳的確是一位非常合格的助理，她完全按照英文招股書的文件，每一段增加中文翻譯的方式，格式清晰的做了一個中文版。
“葉子，你這個師妹推薦的真不錯，做事條理清晰，執(zhí)行力也強，可是幫了我大忙了。”
葉薇語得意的瞥了他一眼：“那是，小琳在學(xué)校的時候就非常出色，你以為我是隨便推薦人的嗎？”
林風(fēng)刮了下她的小鼻子：“好，給你記上一功，老板娘。”
“紅鯡魚”與正式的招股說明書唯一的差別是它不含交易細(xì)節(jié)，即沒有發(fā)行價、承銷折扣等價格信息。其他的內(nèi)容基本上就是招股說明書的內(nèi)容。
關(guān)系到夢龍上市的大局，林風(fēng)一定要親自審核每一個版本。
略過前面大量的法律概念性文字，林風(fēng)直接拉到核心內(nèi)容部分。
首先是業(yè)務(wù)方面的闡述。
“我們是中國最大的無線增值服務(wù)提供商，截至2003年6月30日，已擁有5800萬付費用戶，與中國最大的兩家移動通訊運營商中國移動、中國聯(lián)通建立了緊密的合作伙伴關(guān)系，為超過2.4億中國移動手機(jī)用戶提供無線增值娛樂產(chǎn)品?！?p> “公司現(xiàn)時有三項主要的無線增值業(yè)務(wù)：SMS短信業(yè)務(wù)、2.5G業(yè)務(wù)（其中包括MMS彩信、WAP手機(jī)上網(wǎng)、JAVA游戲等），DigitalMusic數(shù)字音樂業(yè)務(wù)（其中包括Ring鈴聲、CRBT彩鈴等）。
公司于2001年8月推出SMS短信業(yè)務(wù)，先后為中國主要的數(shù)百家電視臺、電臺媒體提供基于短信服務(wù)的互動平臺，是中國最大的媒體短信互動平臺之一。截至2003年6月，該業(yè)務(wù)收入占公司總收入31.3%。
公司于2002年10月推出2.5G業(yè)務(wù)，其中MMS彩信、WAP手機(jī)上網(wǎng)、JAVA游戲等業(yè)務(wù)發(fā)展迅速，截至2003年6月，業(yè)務(wù)收入已占公司總收入的8.6%。
公司于2003年3月推出CRBT彩鈴業(yè)務(wù)，并與早先推出的Ring鈴聲業(yè)務(wù)組成公司核心的數(shù)字音樂業(yè)務(wù)，目前公司已是中國排名第一的數(shù)字音樂服務(wù)提供商，截至2003年6月，該項業(yè)務(wù)收入占公司總收入的60.1%。
由于獲得廣大用戶的認(rèn)同，公司自2001年8月起即開始進(jìn)行付費業(yè)務(wù)，當(dāng)月實現(xiàn)盈利，并持續(xù)保持盈利增長。截至2002年12月31日止年度，公司2002年全年收入及盈利分別為人民幣12800萬及人民幣8590萬。截至2003年6月30日，由于公司CRBT彩鈴業(yè)務(wù)的上線，公司2003年Q1、Q2兩個季度的收入及盈利分別為人民幣9600萬及人民幣6530萬。預(yù)計2003年全年收入將突破人民幣24000萬，盈利突破人民幣16900萬。”
這一系列的數(shù)據(jù)，清晰的介紹了夢龍公司的業(yè)務(wù)和基本財務(wù)數(shù)據(jù)，還是比較亮眼的。
林風(fēng)琢磨了一下，在“中國最大的無線增值服務(wù)提供商”那里標(biāo)注改為：“中國領(lǐng)先的移動增值娛樂服務(wù)提供商，及中國最大的無線增值業(yè)務(wù)公司?！?p> 這樣的表述，可以為之后夢龍公司轉(zhuǎn)型移動互聯(lián)網(wǎng)公司做個鋪墊。
“紅鯡魚“的第二部分是行業(yè)概述。
“中國的移動通訊行業(yè)近年發(fā)展迅速，據(jù)信息產(chǎn)業(yè)部資料，中國擁有全球最龐大的移動電話用戶人數(shù)，截至2003年6月30日，中國的移動電話用戶數(shù)為2.387億，PyramidResearch預(yù)測，中國的移動電話用戶數(shù)從2003年到2007年的復(fù)合年增長率預(yù)期為16.9%，至2007年將達(dá)至5.021億名。
移動增值服務(wù)市場亦體現(xiàn)迅速增長，中國移動及中國聯(lián)通推出的移動增值服務(wù)平臺是推動移動增值服務(wù)增長的主要動力，根據(jù)PyramidResearch的資料，移動增值業(yè)務(wù)在中國仍處于發(fā)展初期，2002年移動增值服務(wù)收入僅占移動電話收入總額的9.4%，發(fā)展?jié)摿薮?。?003年至2007年，移動增值服務(wù)及SMS收入的復(fù)合年增長率預(yù)期為43.3%，公司相信隨著移動電話基礎(chǔ)設(shè)施進(jìn)一步發(fā)展，會進(jìn)一步刺激移動增值服務(wù)未來的發(fā)展。”
行業(yè)的前景介紹之后，就是突出來講夢龍公司的優(yōu)勢了。
“公司相信，公司處于有利位置，可充分利用中國移動通訊的發(fā)展及用戶對移動創(chuàng)新增值服務(wù)不斷增長的需求。本公司的主要優(yōu)勢包括：
龐大而活躍的移動付費用戶群。
極具吸引力及創(chuàng)新的增值服務(wù)內(nèi)容。
強大的品牌知名度及行業(yè)影響力。
與移動通信運營商擁有密切的策略關(guān)系?！?p> “公司業(yè)務(wù)發(fā)展采取的戰(zhàn)略，是不斷推出具有吸引力的創(chuàng)新增值服務(wù)產(chǎn)品、利用公司在中國媒體領(lǐng)域的緊密合作關(guān)系，擴(kuò)充增值服務(wù)的內(nèi)容和用戶覆蓋率，擴(kuò)大在中國移動增值服務(wù)領(lǐng)域的領(lǐng)先優(yōu)勢。目標(biāo)是成為中國主要的移動增值服務(wù)提供商?！?p> 關(guān)于業(yè)務(wù)的基本介紹到此為止，之后就是大量的財務(wù)資料和報表。
這部分林風(fēng)只是粗略看了一下，他相信經(jīng)過李東和德勤會計師事務(wù)所的核算，數(shù)據(jù)上不會有什么問題。
接下來是公司董事會、高管及持股情況。
董事會成員：
林風(fēng)，24歲，執(zhí)行董事、董事會主席兼本公司首席執(zhí)行官。全面負(fù)責(zé)本公司的策略規(guī)劃、定位和管理。林先生是公司主要創(chuàng)始人之一，于2001年起受雇于本公司。出任現(xiàn)職前，林先生于2001年畢業(yè)于北方大學(xué)法學(xué)系，取得法學(xué)學(xué)士學(xué)位。
王浩，27歲，執(zhí)行董事兼本公司首席技術(shù)官。全面負(fù)責(zé)本公司專有技術(shù)的開發(fā)工作，包括SMS短信互動平臺系統(tǒng)、CRBT彩鈴系統(tǒng)及WAP、JAVA游戲等業(yè)務(wù)的技術(shù)開發(fā)工作。王先生是公司主要創(chuàng)始人之一，自2001年起受雇于本公司。出任現(xiàn)職前，王先生于2001年畢業(yè)于京城郵電大學(xué)，取得工學(xué)學(xué)士及通信工程碩士學(xué)位，主修電子信息工程及通信工程，擁有專業(yè)的電信行業(yè)技術(shù)背景。
李東，30歲，執(zhí)行董事兼本公司首席運營官、首席財務(wù)官。全面負(fù)責(zé)拓展本公司的業(yè)務(wù)范圍及產(chǎn)品種類，并全面負(fù)責(zé)公司的財務(wù)、會計及投資者關(guān)系。李先生自2002年5月起受雇于本公司。加入本公司前，李先生曾在美國高盛集團(tuán)擔(dān)任管理職務(wù)，參與商業(yè)銀行、企業(yè)信貸、兼并重組等工作，李先生畢業(yè)于哈佛商學(xué)院，獲得工商管理碩士學(xué)位。擁有超過8年的投資銀行工作及管理經(jīng)驗。
徐新，34歲，于2002年6月起出任非執(zhí)行董事，徐新女士自1998年起至今一直擔(dān)任霸菱亞洲投資公司中國區(qū)董事總經(jīng)理，徐新女士自1992年加入普華永道，1995年進(jìn)入香港百富勤集團(tuán)負(fù)責(zé)投資工作。徐新女士現(xiàn)兼任若干霸菱亞洲投資公司的董事職務(wù)。在商業(yè)銀行、風(fēng)險投資領(lǐng)域擁有超過8年的經(jīng)驗。
……
林風(fēng)皺眉想想，如果紅杉資本、老虎環(huán)球基金、博宇投資這一輪再進(jìn)來，加上邀請孟浩然教授這樣的獨立董事，董事會的格局要有大的變化。
想到前世京東的案例，林風(fēng)覺得雖然現(xiàn)在自己的股份比例還算高，但也需要提前在投票權(quán)上做一些限制，來保證自己在公司的絕對話語權(quán)。
想到這里，他在董事會的地方做了標(biāo)注：“請Joe做一下設(shè)計，董事會的席位不應(yīng)超過9人，其中執(zhí)行董事三人不變，非執(zhí)行董事由投資機(jī)構(gòu)各推舉一名（建議為霸菱亞洲、紅杉、老虎）三人。獨立董事邀請三人（包括孟浩然教授）。設(shè)計一下投票權(quán)，我的投票權(quán)按股份的1：10設(shè)計，即每股有10份的投票權(quán)，請務(wù)必和各投資方達(dá)成一致?！?p> 董事會調(diào)整之后，持股情況也會隨著這一輪融資出現(xiàn)變化。
林風(fēng)簡單算了一下。
如果這一輪私募融資進(jìn)行完畢，新的夢龍公司的股權(quán)結(jié)構(gòu)將變成：
林風(fēng)34%、王浩20.4%、李東11.475%、霸菱亞洲8.5%、紅杉資本7%、老虎環(huán)球基金6%、員工期權(quán)合伙企業(yè)6.8%、葉薇語3.825%。
這個比例上還算正常，畢竟只是經(jīng)歷了兩輪融資。以林風(fēng)為首的管理團(tuán)隊還是牢牢掌控著公司的絕對控股權(quán)。
上市還會再稀釋掉15%-20%的股份。
考慮到到時無論是自己還是王浩、李東，都會拋售一部分股份來套現(xiàn)。
林風(fēng)越發(fā)覺得投票權(quán)的事需要盡快解決。
后面還有幾百頁的內(nèi)容，包括各種公司間的業(yè)務(wù)往來、法律關(guān)系、財務(wù)數(shù)據(jù)。
還有一大部分是風(fēng)險因素部分，列舉的項目非常多，歸納起來，除了中國經(jīng)濟(jì)增長減緩等常規(guī)的風(fēng)險外，主要集中在運營商監(jiān)管、行業(yè)競爭等方面。
林風(fēng)快速的過了一遍，也懶得細(xì)看了。拿起手機(jī)給李東打電話。
“Joe，我看了紅鯡魚，專業(yè)的部分就不說了，我做了一些標(biāo)注，你回頭看一下?，F(xiàn)在需要完善的是董事會和股東部分，你盡快和那三家公司簽訂融資協(xié)議。有一點是我剛剛想到的，非常重要。我要求發(fā)行AB股，我擁有B類股權(quán)，享有每股10份的投票權(quán)。來保證對公司的掌控力。這一點你需要和投資方溝通好，包括kathy那邊，也簽一份補充的協(xié)議吧。這個條件沒得談?！?p> “……，林董，我明白了，我全力去做?！崩顤|停頓了一下，感受到林風(fēng)的決心，答應(yīng)了下來。
…………
合上筆記本，林風(fēng)長吁了口氣。
看向身旁的葉薇語：“怎么樣，和國內(nèi)A股上市的招股書是不是不一樣？”
葉薇語點頭嘆道：“差別太大了，各種法律條款多了很多，你剛才翻的那些風(fēng)險因素和報表什么的都復(fù)雜了很多倍?？吹奈翌^暈?！?p> 接著燦然一笑：“忙完了吧？喂，我們可是出來旅游的，別又忙工作了好嗎？我們?nèi)ヲT車環(huán)湖吧！”
林風(fēng)哈哈一笑：“好！讓他們忙去吧，我好好陪老婆玩！”
拉著葉薇語走進(jìn)房間，兩人換了一身休閑裝，騎著客棧里的自行車，環(huán)湖騎行去了。